BM Citi: Rynki zagraniczne

Usługa Rynki Zagraniczne Biura Maklerskiego Banku Handlowego (DMBH) umożliwia inwestowanie na ponad 15 międzynarodowych giełdach, oferując dostęp do akcji, ETF-ów i obligacji. Działający w ramach Banku Handlowego w Warszawie S.A., Departament Maklerski udostępnia klientom możliwość handlu instrumentami finansowymi notowanymi zarówno w Europie, jak i w Stanach Zjednoczonych. Instytucja prowadzi działalność na podstawie zezwolenia Komisji Nadzoru Finansowego (Decyzja KNF DIF-DIFZL.403.1.2020 z dnia 3 grudnia 2021 roku). Siedziba Biura Maklerskiego znajduje się w Warszawie przy ul. Senatorskiej 16. Klienci mogą kontaktować się z Departamentem pod numerem (+48) 22 690 39 44 lub mailowo na [email protected].

Dostępne Rynki i Instrumenty

Usługa Rynki Zagraniczne zapewnia dostęp do wielu międzynarodowych giełd oraz instrumentów finansowych. Klienci mogą inwestować w akcje, prawa do akcji, fundusze ETF, obligacje i inne papiery wartościowe notowane na rynkach:

• Rynki europejskie: Deutsche Börse (XETRA) w Niemczech, Giełdy NYSE Euronext (Amsterdam, Paryż, Bruksela, Lizbona), Borsa Italiana (Mediolan), London Stock Exchange (LSE), Oslo Børs, NASDAQ OMX (Kopenhaga, Helsinki, Sztokholm), SIX Swiss Exchange oraz Wiener Börse.
• Rynki amerykańskie: NASDAQ, NYSE oraz AMEX.

Instrumenty finansowe są notowane w walutach obcych, takich jak USD, EUR, GBP, CHF, NOK, HUF, SEK, CZK i DKK.

Transakcje obsługuje Saxo Bank, broker zagraniczny. Instrumenty finansowe są przechowywane przez Clearstream Banking S.A., międzynarodowy centralny depozyt papierów wartościowych z siedzibą w Luksemburgu. Gwarantuje to bezpieczeństwo i zgodność z międzynarodowymi standardami ochrony aktywów.

Piotr NowakEkspert finansowy

"Przy prowizji 0,5% i minimalnej opłacie 20 EUR na rynkach europejskich, transakcja o wartości 3000 EUR będzie kosztować faktycznie 20 EUR, a nie 15 EUR (0,5% z 3000 EUR). Oznacza to, że faktyczny koszt prowizji wyniesie wtedy 0,67% wartości transakcji, a nie 0,5%."

Taryfy i Prowizje

Prowizje za pośrednictwo w obrocie na rynkach zagranicznych wynoszą 0,5% wartości transakcji. Stanowi to kwotę brutto, która obejmuje koszty własne DMBH oraz koszty transakcyjne ponoszone u brokera zagranicznego (zazwyczaj do 0,2% wartości zrealizowanego zlecenia). Prowizje mogą być negocjowane z klientami w przypadkach szczególnych lub przy znaczniejszych obrotach.

Opłaty z tytułu przechowywania instrumentów

Przechowywanie zagranicznych instrumentów finansowych wiąże się z opłatą miesięczną w wysokości 0,008% wartości przechowywanych papierów wartościowych, jednak nie mniej niż 1 zł. W przypadku zagranicznych papierów wartościowych będących strukturyzowanymi instrumentami finansowymi opłata wynosi 0,005% wartości.

Wymiana walutowa

DMBH oferuje wymianę walutową na kilka sposobów. Wymiana po kursie średnim NBP wiąże się z marżą wynoszącą 1% wartości wymiany. Przy wymianie po kursie indywidualnie negocjowanym (dla transakcji o wartości co najmniej 10 000 jednostek danej waluty) marża wynosi do 1%. Wymiana po Kursie Konwersji Brokera Zagranicznego (dla zagranicznych instrumentów finansowych) wiąże się z marżą 0,3% wartości wymiany, zawartą w samym kursie.

Pozostałe opłaty

• Otwarcie i prowadzenie rachunku: bezpłatnie
• Zawarcie aneksu do umowy: bezpłatnie
• Transfer przychodzący, wychodzący i przemieszczenie instrumentów pomiędzy depozytami: 0,5% wartości, nie mniej niż 199 zł (lub równowartość w walucie obcej)
• Przeniesienie papierów wartościowych do innego biura maklerskiego lub banku powierniczego: 0,8%, nie mniej niż 300 zł (dla transakcji powyżej 500 000 zł prowizja negocjowana)
• Złożenie formularza W8BEN (wymóg podatkowy dla USA): 200 zł

Oprocentowanie i Opłaty za Depozyt Środków Pieniężnych

Wolne środki pieniężne na rachunku inwestycyjnym DMBH deponuje na rachunkach prowadzonych przez Bank Handlowy w Warszawie S.A. lub inny bank wybrany z należytą starannością. Środki mogą być przedmiotem lokat typu "overnight" i są oprocentowane zgodnie z odrębnymi umowami zawartymi przez DMBH z danym bankiem. Pożytki z tytułu oprocentowania przypadają DMBH.

Dla klientów będących osobami prawnymi lub jednostkami organizacyjnymi obowiązuje opłata za przechowywanie dodatniego salda na rachunku pieniężnym, wynosząca 0,03% wartości salda na koniec miesiąca. Opłata naliczana jest miesięcznie od wartości dodatniego salda na ostatni dzień roboczy miesiąca.

Warunki i Wymagania wobec Klientów

Warunki ogólne

Usługa jest świadczona na podstawie umowy o świadczenie usług maklerskich zawartej w formie pisemnej. Klient może składać zlecenia na rynki zagraniczne osobiście w Punktach Usług Maklerskich (PUM), telefonicznie przez Telecentrum lub elektronicznie za pośrednictwem Platformy Transakcyjnej dostępnej pod adresem https://web.citifxstocks.pl.

Zlecenia przyjmowane są w formie limitowanej (limit order) lub na rynku (market order, PKC). Nie ma ograniczeń dotyczących minimalnej wartości zlecenia. Pokryciem zlecenia kupna mogą być należności ze sprzedaży instrumentów finansowych na giełdzie warszawskiej lub na rynkach zagranicznych w tej samej walucie. Jeśli zlecenie nie zostanie zrealizowane, zablokowane pieniądze nie będą przewalutowywane.

Limity i zasady rozliczenia

W przypadku zleceń sprzedaży rozliczanych w złotych polskich, szacowana wartość zlecenia obliczana jest na podstawie aktualnego kursu NBP waluty notowania, skorygowanego o 5%, obowiązującego w chwili przyjmowania zlecenia. Jeśli klient chce złożyć zlecenie kupna lub sprzedaży przez platformę z rozliczeniem w walucie notowania, musi wskazać właściwą walutę w oknie nowego zlecenia.

Wymogi dokumentacyjne

Aby otworzyć rachunek inwestycyjny w DMBH i korzystać z usługi Rynki Zagraniczne, klient musi przedstawić:

• Dla osób fizycznych: dokument tożsamości (dowód osobisty, paszport), numer PESEL, adres zamieszkania oraz wzór podpisu.
• Dla osób prawnych: aktualny wypis z rejestru (KRS), numer NIP i REGON, dane o sposobie reprezentacji.
• Dodatkowo: informacje dotyczące źródła pochodzenia majątku i wskazanie beneficjenta rzeczywistego (zgodnie z przepisami przeciwdziałania praniu pieniędzy).
• Ankieta: wypełniona ankieta oceny wiedzy i doświadczenia inwestycyjnego.

Dokumenty zagraniczne muszą być potwierdzone przez polską placówkę dyplomatyczną, chyba że obowiązuje odmienne rozwiązanie wynikające z umów międzynarodowych. Dokumenty w obcych językach wymagają tłumaczenia przez tłumacza przysięgłego (z możliwymi wyjątkami dla dokumentów w języku angielskim za zgodą DMBH).

Formularz W8BEN

Inwestorzy planujący inwestować w papiery wartościowe notowane w Stanach Zjednoczonych muszą złożyć formularz W8BEN (Certyfikat obniżonej stawki podatkowej dla beneficjentów zagranicznych). Formularz potwierdza status podatkowy klienta, co pozwala na zastosowanie obniżonej stawki podatku od dywidend i odsetek (15% zamiast 30%). Formularz pozostaje ważny przez 3 kolejne lata kalendarzowe liczone od końca roku, w którym został złożony. Opłata za przetworzenie tego formularza przez brokera zagranicznego wynosi 200 zł.

Proces Otwierania Rachunku

Możliwości i korzyści

Usługa Rynki Zagraniczne oferuje wiele korzyści. Dostęp do kilkunastu krajów z najpopularniejszymi giełdami w Europie i Stanach Zjednoczonych pozwala na dywersyfikację portfela inwestycyjnego poza polski rynek. Możliwość inwestowania zarówno w złotych polskich, jak i w walutach obcych (USD, EUR, GBP, CHF) daje elastyczność w wyborze strategii inwestycyjnej.

Pełna obsługa wszystkich aspektów transakcji – od przyjęcia zlecenia, przez wykonanie, rozliczenie, przechowywanie papierów wartościowych, aż po obsługę praw majątkowych (dywidend, odsetek) – sprawia, że klient nie musi otwierać oddzielnych rachunków u brokerów zagranicznych. Integralność systemu pozwala na łatwy transfer papierów wartościowych między rynkiem krajowym a zagranicznym na jednym rachunku inwestycyjnym. Klienci mogą korzystać z doradztwa inwestycyjnego bez dodatkowych opłat.

Bezpieczeństwo przechowywania papierów wartościowych to kolejna korzyść. Instrumenty finansowe przechowywane przez Clearstream Banking S.A. są chronione zgodnie z międzynarodowymi standardami. Departament Maklerski uczestniczy w systemie rekompensat Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych, chroniącym środki klientów do wysokości równowartości 22 000 EUR (system rekompensuje 100% do kwoty 3000 EUR i 90% ponad tę kwotę).

Ograniczenia i Ryzyka

Instrumenty niedostępne

Usługa nie obejmuje obrotu derywatami (opcjami, kontraktami futures) na rynkach zagranicznych. Inwestorzy zainteresowani handlem instrumentami pochodnymi mogą korzystać jedynie z usług dostępnych na polskim rynku regulowanym (GPW).

Transakcje poza rynkiem regulowanym (OTC)

Zlecenia dotyczące papierów wartościowych będących przedmiotem obrotu poza rynkami regulowanymi mogą być realizowane wyłącznie po wcześniejszym złożeniu przez klienta oświadczenia wyrażającego zgodę na tego typu transakcje. Dodatkowo, takie zlecenia mogą być złożone jedynie osobiście w PUM lub telefonicznie, nie zaś poprzez platformę elektroniczną.

Podatki i obowiązki podatkowe

DMBH nie udziela porad podatkowych. Klient odpowiada za określenie swoich obowiązków podatkowych. W przypadku dochodów z papierów wartościowych notowanych za granicą może dojść do pobrania podatku u źródła (podatek zagraniczny). DMBH nie jest płatnikiem tego podatku, ale udzieli informacji o wyszczególnieniu podatku w potwierdzeniach transakcji. Różnica między podatkiem pobranym zagranicą (zwykle 15% dla USA przy złożonym formularzu W8BEN) a stawkami polskimi (19% dla dywidend) powinna być rozliczona samodzielnie w zeznaniu podatkowym.

Ryzyka związane z brokerem zagranicznym

Klienci powinni być świadomi ryzyka niewypłacalności, ogłoszenia upadłości lub likwidacji brokera zagranicznego lub banku depozytariusza. W przypadku takich zdarzeń prawa klienta mogą być uregulowane odmiennie od regulacji obowiązujących w Polsce, a konsekwencje określone są przepisami prawa kraju, w którym dany podmiot prowadzi działalność.

Warunki przechowywania na koncie zbiorczym

Instrumenty finansowe przechowywane na koncie zbiorczym (omnibus account) prowadzonym przez Clearstream mogą być w wyniku trudności finansowych brokera zagranicznego użyte do rozliczenia transakcji innego klienta. W takim przypadku klient musi wykazać swój tytuł prawny do papierów wartościowych w celu ich wyodrębnienia.

Informacje praktyczne (2025)

Taryfa opłat i prowizji obowiązująca od 30 września 2024 roku znajduje się w tabeli przygotowanej przez DMBH. Punkty Usług Maklerskich działają w następujących miastach: Warszawa (ul. Senatorska 16 i Al. Jana Pawła II 22), Gdańsk, Katowice, Kraków, Łódź, Poznań, Szczecin i Wrocław. Aktualne godziny otwarcia oraz listy dostępnych instrumentów finansowych na poszczególnych rynkach są zamieszczane na stronie internetowej DMBH: https://www.citibank.pl/biuro-maklerskie.

DMBH rejestruje wszystkie rozmowy telefoniczne oraz korespondencję elektroniczną z klientami. Kopie nagrań i dokumentów mogą być udostępnione klientom na żądanie przez okres 5 lat (lub do 7 lat na żądanie Komisji Nadzoru Finansowego) zgodnie z taryfą opłat.

W 2025 roku Departament Maklerski Banku Handlowego utrzymuje swoją pozycję jako oferujące dostęp do rynków zagranicznych w Polsce, zapewniając profesjonalną obsługę, bezpieczeństwo transakcji oraz dostęp do międzynarodowych możliwości inwestycyjnych dla polskich inwestorów.